Ни туда и не сюда – Новости рынков от LH-Crypto

Долгосрочные последствия повышающихся процентных ставок, перспективно ли вкладываться в тачки, вкладывай в еду - не проиграешь. Всё это в новом выпуске рыночных новостей от LH-Crypto.

ФРС не обмануло наших ожиданий

Это случилось. На том самом заседании 20-21 сентября, которое называли не иначе как историческим, Федеральная резервная система США (ФРС) не обманула ожиданий: как мы и обозначили в предыдущем выпуске рыночных новостей, ключевая ставка была повышена на 75 базисных пунктов. Теперь она составляет 3–3,25% годовых. На такое значение, невообразимое для «сытых лет», которые были, кажется, только вчера, - ставку повышают на третьей встрече подряд, а в целом за год это уже подряд пятое повышение.

Серьёзные проблемы призывают к серьёзным действиям, потому Федеральный резерв (а следом за ним все важнейшие институты ликвидности – от Банка Англии до Европейского центрального банка) не боится «сжимающегося рынка» и не менее болезненного падения рыночных индексов: инфляция в США достигла рекордных значений за целых сорок лет, а ведь США – это не та страна, где инфляция – привычное дело.

На пресс-конференции, которую председатель ФРС Джером Пауэлл (Jerome Powell), традиционно, даёт по окончании каждого заседания, он заявил, что «высока вероятность, что ставка ФРС достигнет уровня в 4,6% в 2023 г.). В то же время, аналитики ведущих частных банков – в частности, немецкого Deutsche Bank – не считают значения выше 5% чем-то невозможным.

За рулём завтрашнего дня

В эпоху, когда даже криптовалюты становятся, что говорится, «eco-friendly» - то есть продуктом, в производстве и реализации которого используется разумный подход к воздействию на окружающую среду, - нельзя так просто быть всемирно известным автомобильным брендом, символом успеха и достатка, но по-прежнему ездить на бензиновом двигателе.

Вот и компания Bayerische Motoren Werke Aktiengesellschaft –известная по более короткой аббревиатуре BMW, – вовремя повернула на путь технологий завтрашнего дня и поэтому становится героем нашей сегодняшней рекомендации по акциям.

Вот уже какой квартал подряд компания опережает ожидания по выручке, EBITDA и объёму поставок автомобилей: к примеру объявленные в августе результаты по выручке во втором квартале 2022 г. оказались на €2,7 млрд. выше, а ожидания по норме прибыли достигли в пике 9% вместо ожидаемых 8,41%. До конца следующего года компания произведёт обратный выкуп акции на сумму до €2 млрд.

Темпы развития сектора электро-автомобилей BMW ещё более впечатляющие: в июне запущен огромный завод в Китае, до конца десятилетия компания планирует инвестировать €1 млрд в производство электродвигателей, а глобальные поставки электрокаров BMW вырастут более чем на 70% в 2023 г.

Технический анализ показывает, что акции компании проходят важный уровень сопротивления на уровне 73, ниже которого их цена не опускалась с конца 2020 г. Наполеоновские планы компании дают надежду, что цена акция отскочит от уровня сопротивления и в этот раз – с перспективой роста до 93.

Зернышко к зернышку — будет мешок. Денег

Несмотря на более-менее мирное разрешение транспортного коллапса зерновых поставок из Восточной Европы – одного из мировых регионов-лидеров по производству данного вида продукции, – стоимость зерновых на мировых биржах не падает так значительно, как ожидалось. Причина этого прежде всего в том, что объём налаженных поставок не настолько значителен, чтоб серьёзно сбить цены: зерно сейчас вывозится десятками тысяч тонн, в то время как лишь сотни тысяч тонн или даже миллионы могут реально влиять на рынок. В то же время, ведущий экспортёр пшеницы – Российская Федерация – снизила экспорт на 27% за июль-август 2022 г. в сравнении с аналогичным периодом прошлого года.

К примеру, пшеница: хотя её стоимость скатилась с рекордных 1300+ за бушель (единица измерения товарного объёма зерновых), критический уровень в 750 не был пробит дважды, и цена формирует восходящий канал, нацеленный на уровень 900, а потом – на следующий за ним интервал 1000-1050. Потому, по крайней мере до окончания известных событий в Восточной Европе, зерновые следует рассматривать как перспективный инструмент для торговли в ближайшие месяцы.