Криптовалюта ЕС, VanEck и SolidX, политика ФРС и биткоин

В ответ на появление Libra в ЕС может быть создана своя криптовалюта, VanEck и SolidX решили отозвать заявку на биткоин-ETF. Политика центральных банков способна привести биткоин к $20 000.

Предложения Франции по развитию криптовалютного рынка

Французский глава Минфина заявил о необходимости странам Евросоюза создать собственную цифровую валюту ЕС. Это предложение было высказано на встрече европейских министров, отвечающих за экономическое развитие. По мнению Брюно Ле Мэр (Bruno Le Maire), такое нововведение позволит уменьшить стоимость транснациональных торговых операций и позволит активизировать сотрудничество между странами.

В качестве примера Брюно Ле Мэр привел цифровую валюту Libra. Было заявлено, что этот проект способен значительно облегчить торговые операции. Но в то же время он призвал запретить на территории содружества хождение монет от Фейсбук. Они не только могут изменить расстановку сил на международной финансовой арене, но и посягают на государственный суверенитет.

Ожидается, что на октябрьском заседание МВФ страны будут активно обсуждать перспективы создания национальных криптовалют. Причем Евросоюз явно не окажется лидером в этой дискуссии. Кроме криптовалюты Libra активную разработку ведут власти КНР. Они уже неоднократно заявляли, что имеют все технические возможности для перевода финансовой отрасли в блокчейн.

Кроме того, Брюно Ле Мэр рассказал о мерах по созданию системы налогообложения торговли криптовалютой. Согласно планам правительства, обязанность платить налог на трейдинг криптовалютами возникнет в момент обмена цифровых денег на фиатные. То есть фактически операции по покупке и продаже не будут подвергаться контролю до момента конвертации средств.

Из этого можно сделать вывод, что власти не видят риска в криптовалюте и блокчейне, но их настораживает возможность компаний и правительств других стран нарушить финансовую независимость региона. Примерно аналогичной позиции придерживаются и в Германии. Здесь было заявлено о планах принять в течение ближайшего времени закон, запрещающий использование частных криптовалют. И в то же время, в прошлом месяце Минфин ФРГ признал биткоин законным платежным средством.

VanEck и SolidX отозвали заявку из SEC

После неоднократного переноса одобрения заявки от VanEck и SolidX на согласование фонда биткоин-ETF компании решили отозвать свою заявку из SEC. Ожидалось, что Комиссия по ценным бумагам и биржам в середине октября проведет очередное рассмотрение, однако теперь оно не состоится. Впрочем, так же подавшая заявку Bitwise Asset Management не собирается идти по пути конкурентов.

Причины решения VanEck и SolidX эксперты видят в целом ряде факторов. Так, запущенный ими аналог биткоин-ETF для институциональных инвесторов оказался не востребован рынком. В первую неделю торговли этим контрактом оборот составил всего около $40 000, то есть около 4 BTC. В таких условиях активизировать разработку нового финансового инструмента не имеет смысла.

После бурного спроса весны и начала лета биткоин притормозил свой рост. Его цена стабилизировалась в районе $10 000 и показывает минимальную волатильность. За прошедшую неделю пара BTC\USD находилась в узком диапазоне 9829-10507, что говорит о краткосрочном потере интереса к спекуляциям биткоина.

Предположение о снижение спекулятивного интереса подтверждается реакцией рынка на новость об отзыве заявки. Если ранее каждый перенос решения SEC приводил к повышению волатильности, то сейчас график практически не отреагировал на сообщение информационных агентств. Цена биткоина стабилизировалась, и больше не зависит от мнения SEC. Похоже, инвесторы перестали верить в положительное решение по bitcoin-ETF.

VanEck и SolidX отказались от развернутого комментария по поводу своего решения. Однако операционный директор Bitwise Тедди Фусаро (Teddy Fusaro) не видит в произошедшем ничего экстраординарного. Он напомнил, что SEC может годами принимать инновационные финансовые инструменты. Поэтому необходимо работать и дальше работать над развитием технологий и рассказывать регулятору о прогрессе в отрасли.

Политика ФРС способна привести к росту биткоина выше $20 000

Генеральный директор криптовалютной биржи BitMEX Артур Хейс уверен, что смягчение денежной политики Федерального резерва приведет к росту биткоина до $20 000 и выше. По его мнению, регулятор теряет контроль над финансовой системой и активно печатает новые деньги. Из-за резкого роста ставки РЕПО на межбанковском рынке ФРС провел операцию по предоставлению ликвидности, фактически накачав рынок дешевыми деньгами.

Этим регулятор повторил действия, к которым последний раз прибегал во время финансового кризиса 2008 года. Появление на руках у инвесторов дешевых долларов заставляет их искать новые способы для размещения средств, и криптовалюта как стабильный актив прекрасно подходит для этой операции.

Глава криптовалютного фонда Трэвис Клинг (Travis Kling) считает, что сейчас биткоин надежнее золота из-за своей большой ликвидности и децентрализации. Центральные банки активно обесценивают национальные валюты, что в ближайшее время спровоцирует рост на криптовалютном рынке.

Мнение американских экспертов перекликается с исследованием британской компании Michelmores LLP. По ее данным, около 3% жителей Великобритании инвестировали в криптовалюту. Однако эта цифра увеличивается до 20%, когда речь заходит о состоятельных милленеалах. Люди, родившиеся конце XX века, и имеющих инвестиции более чем на $31 000, намного активнее вкладываются в биткоин и другие цифровые активы.

Проведенный платформой eToro опрос показал, что 40% состоятельных американских миллениалов готовы инвестировать в биткоин и другие монеты при наступлении кризиса. То есть у цифровых активов есть минимум двукратный потенциал для роста. В случае форс-мажорных ситуаций на рынке покупатели готовы рассматривать криптовалюты как убежище, способное конкурировать с золотом. Есть подозрение, что именно поэтому американские власти крайне настороженно относятся к новому конкуренту доллара.